2026钠电突围：从“锂价备胎”到AIDC刚需，欧洲7GWh订单只是起点？

【摘要】一夜之间，钠离子电池突然成为了各电池厂商争相抢夺的下一个阵地，摩根士丹利预测，2030年钠电池在全球电池部署量中的占比将来到20%。对此金融时报戏称：盐（钠元素的日常主要表现物质）是新的石油。

钠资源在地壳中丰度远高于锂。同时，不像锂资源具有明显的地理集中性，钠资源的分布更加均匀，也就使得钠电原料的供应更加稳定，更加安全。

虽然短期内无法让钠电完全取代锂电的位置，但是也给钠电带来了能够发挥自身优势的生存空间，形成“ 锂主钠辅 ” 的局面。

技术本身没有绝对的“对”与“错”，只有是否找到了合适的应用场景。

以下是正文：

进入2026年，钠电的生态和发展正朝着一个新的阶段前进。从SNEC等展会以及包括海辰、瑞浦兰钧等等厂商，纷纷开始推出属于自己的钠电产品，钠电似乎正在从一个“多年跑龙套”的变成一个拿到正式“男二剧本”的行业新贵。

同时也伴随着一些政策的集中出台，钠电成为了这场变动中的“幸运个人”，这不禁让所有从业人员开始重新考虑和定位其价值。

01

电池厂商密集落子，钠电正迎来“证明时刻”

2026年之前的钠电，身上被贴着太多的特殊标签。但是时间进入26年上半年，一系列的新闻和签约，让钠电的行业作用似乎正在被重新定义。

首先是4月末，宁德时代与海博思创签署了为期三年的关于储能用钠电池的战略合作协议，双方将进行为期三年总计60GWh钠离子电池供应合作。

7月，宁德时代宣布与欧洲新能源集成商Alfen N.V.签署协议，计划自2027年起，在欧洲部署5GWh的天恒钠电储能系统。紧接着，在7月21日，宁德时代又与东欧可再生能源企业Solarpro合作，签署了2GWh的天恒钠电储能合作协议。

图片来源：宁德时代官网

若将宏观的订单市场表现，下沉至微观的产品技术指标。我们以海辰储能在 SNEC 2026 上发布的“钠电储能解决方案”为例。

钠电在 AIDC 及极端环境下的商业化落地提供了具象化的技术支撑。该方案明确将应用边界指向了更冷、更热及更高倍率需求的极端场景，其披露的核心参数，精准回应了当前新型电力系统对储能设备的严苛要求，也符合海辰一直以来在长时储能上的深耕。

首先，在高功率响应与系统能效方面，该方案标注具备高倍率特性，4P 放电容量保持率＞96%，且系统能效≥94%（@25℃, 1P）。这一指标意味着在面对 AIDC 算力中心突发性的高负载波动时，系统能够实现快速充放电且容量衰减极小；同时，高系统能效直接降低了全生命周期的度电成本（LCOS），提升了项目的内部收益率。

另外，在全生命周期管理与供应链安全方面，该方案宣称循环寿命≥20,000 次（@25℃, 1P），并支持“0V”存储运输。长循环寿命确保了设备能够匹配 AIDC 及大型储能电站 10 至 15 年的设计使用周期；而“0V”存储运输特性，则从根本上规避了锂电池在长途海运或长期闲置过程中，因自放电导致过放进而引发容量不可逆衰减的安全隐患，显著提升了跨国交付的可靠性。

其他厂商也纷纷在今年上半年集中推出自己的钠电产品。瑞浦兰钧也在6月SNEC展会及8月8日品牌日上重磅发布了问顶®320Ah钠离子电池，凭借320Ah超大容量、2万次以上循环寿命及-50℃至60℃超宽温域性能成为行业焦点。

此外，中科海钠在3月底，发布了覆盖启动、储能、电动重卡三大场景的“海星”系列钠电产品矩阵；国轩高科在全球科技大会上首发“钠晨电池”并推出储能、动力、高能三款定型产品；远景动力首款钠离子储能电池系统也于3月正式面世；亿纬锂能则明确宣布其NF155L钠电池已具备量产能力并于年内实现批量交付。

据高工产研锂电研究所（GGII）统计，2026年上半年国内钠电新增规划产能超80GWh，同比增长210%，其中已投产产能达35GWh，产能利用率从2025年同期的32%提升至58%。

半年时间，多家厂商集中发布钠电产品，产能的集中扩张。仿佛一夜之间，钠离子电池突然成为了各电池厂商争相抢夺的下一个阵地。摩根士丹利预测，2030年钠电池在全球电池部署量中的占比将来到20%。对此金融时报戏称：盐是新的石油。

同时伴随着天恒钠电系统初步得到了欧洲市场的认可，钠电也朝着实际应用迈进了一大步。

02

钠电的位置在哪里？是错配还是营销工具？

在此之前，钠离子电池一直处于一个尴尬的地位，往往只有当锂电池的原料成本上涨到无法接受时，才会被提起，最终也是伴随着锂价的变化又若有似无的淡出。

而这次各能源厂商的动作与以往截然不同，也绝非一时兴起或者跟风而为。这一次，钠离子电池真正找到了自己在能源市场上的生态位置。

与磷酸铁锂电池相比，钠离子电池的能量密度更低，它的优势在于安全，寿命长，低温环境表现更好，原材料供应稳定且分散，理论成本更低。

这些优势在以前的市场未能脱颖而出。那时候的锂电池能量密度高、体积更小、价格、稳定性和寿命也完全能满足市场的需求。何况在形成产业链，摊开成本之前，钠电池的成本更低也只存在于理论中，厂商自然没有必要吃力不讨好地投资钠电池。

但是时代是在不断发展，应用场景的边际拓展也在不断延伸。随着AIDC的到来，储能市场迎来了新的变化。

一方面，随着规模的扩张，成本和供应链的稳定成为了市场选择产品的重要因素。

钠电池用钠代替锂，同时电极也能使用成本更低的材料，随着钠电池生产规模达到一定程度，形成产业化，钠电池的潜在成本优势将完全体现出来。在大规模应用的场景下，这样的成本优势会进一步叠加。

钠资源在地壳中丰度远高于锂。同时，不像锂资源具有明显的地理集中性，钠资源的分布更加均匀。

在如今复杂的地缘政治影响下，钠电原料的供应更加稳定，更加安全就显得更可靠。Alfen N.V.在与宁德时代的签约仪式上就曾明确表示，选择钠电的核心原因之一是“降低对单一锂供应链的风险敞口”。

另一方面，AIDC也对供电系统的稳定性和系统的寿命提出了更高的要求。

AIDC场景对电池的要求与传统储能截然不同。据中国信通院数据，2026年全球AIDC市场规模预计突破1.2万亿元，单个AIDC项目的备用电源容量普遍在10-50MWh，且要求电池通过针刺不起火测试、质保期内衰减不超过5%、连续运行时长不低于72小时。

磷酸铁锂电池虽能量密度高，但热失控风险难以完全规避；液流电池安全性好，但初始成本高，远超AIDC客户的预算上限。

钠电由于其特性恰好卡在中间地带。在 -40℃ 极寒环境下，钠电的放电容量保持率依然＞90%；而在 45℃ 高温条件下，其循环寿命达到磷酸铁锂（LFP）的 5 倍。

这两组参数从物理层面解释了钠电为何能够突破传统锂电的应用局限。在高温或高寒地区的光储项目中，磷酸铁锂电池往往需要依赖高能耗的液冷或加热温控系统来维持性能，而钠电方案凭借材料本征的热稳定性，大幅降低了对辅助温控系统的依赖，从而削减了系统的初始投资与长期运维成本。

综合来看，头部厂商已不再将钠电视为锂电的成本替代品，而是将其定位为一种具备独立技术壁垒的场景化解决方案。当海外集成商与 AIDC 运营商评估“45℃ 下 5 倍于 LFP 的循环寿命”与“-40℃ 下 90% 的容量保持率”时，钠电在特定细分市场的商业闭环便已自然形成。

这些优势虽然短期内无法让钠电完全取代锂电的位置，但是也给钠电带来了能够发挥自身优势的生存空间，形成“锂主钠辅”的局面。

03

没有被“看见”的技术的价值

钠电作为一项发展许久的技术储备突然得到市场的重视，不只是因为技术上的进步，更是市场提出的新的需求发挥了钠电的优势。

在通过回顾钠电的整个发展史，我们发现在2023-2025年锂价暴跌期间，至少有十余家钠电初创公司因融资断裂而倒闭，连头部企业也曾将钠电产线降级为研发中试线。

正是这段至暗时刻倒逼厂商放弃了全面替代锂电的幻想，转而死磕低温启动、AIDC备电等锂电不愿做或做不好的细分缝隙，才能在今天看到的场景匹配。

这并不是天才的顿悟，而是无数失败项目用真金白银换来的生存本能。

然后是外部应用场景的需求倒逼，使得钠电的差异化特征开始崭露头角。

我们在建设标准中也发现，今年AIDC的建设过程中，明确要求电池舱必须通过针刺不起火测试，且质保期内容量衰减不能超过5%。

当这两条硬指标摆上桌时，钠电反而成了唯一能同时满足的选项。这不是技术参数的胜利，是应用场景的需求倒逼了选型逻辑的重构。

就像当年光伏行业中HJT与TOPCon的路线之争，技术胜出不仅看效率，更看与现有产线的兼容性和银浆耗量等隐性成本，钠电当前的“锂钠协同”定位，正是这种产业博弈的结果。

当然，“场景定义技术”在钠电身上爆发，AIDC领域的需求只是一部分原因。还有就是钠电不再依赖锂价波动生存，而是拥有了独立的商业逻辑。

据上海有色网（SMM）数据，2026年8月碳酸锂价格维持在7.2万元/吨左右，较2023年高点下跌85%，但钠电正极材料（层状氧化物）价格已降至2.8万元/吨，负极硬碳价格降至3.5万元/吨，电芯成本降至0.45元/Wh，较磷酸铁锂电芯低18%。当锂价处于低位时，钠电仍能保持一定程度上的成本优势。

但是，并不是说如今的钠电，就完全摆脱了技术路径之争这件事。因为固态电池在安全性上一旦取得突破，钠电是否还能守住这块刚开辟的阵地？

技术储备的意义或许不在于永远正确，而在于当黑天鹅降临时，厂商手里不止有一张牌可打。

04

芯流观点

SST、钠电，这些或新或备胎的技术被新的市场应用激活，究竟是市场需求带动技术发展，还是技术发展带动场景应用？在颠覆性应用场景面前，没有过时的技术，只有放错位置的资源。钠电的翻身，本质上是 “场景定义技术”的胜利，技术不是被发明，而是被“重新发现”。

对企业来说，能源技术竞争，不再是单一维度的“能量密度”或“成本”竞赛，而是谁能更精准地匹配特定场景的极端技术需求，当下是AIDC，再往后或许是太空，或许是各种各样的特殊应用场景。谁的技术能适配应用场景，谁就能获得胜利。

*头图由AI生成

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