总资产缩水1.3%，营收净利双降：天津银行万亿门前踩刹车

离万亿只差119亿，天津银行却踩了刹车。一季度末总资产冲到9880.69亿元，眼看就要撞线；6月末却回落至9695.06亿元，较上年末下降1.3%。虽然它仍是“准万亿”梯队里站得最靠前的那个，但扩表节奏，已经明显变了。

更耐人寻味的是业绩的两副面孔：净利息收入63.62亿元，同比增长7.4%，净息差1.49%逆势微升；可营业收入却下降3.7%至85亿元，净利润减少6.6%至18.75亿元。非息收入大幅收缩，成了拖住营收的那只手。

息差逆势走阔

利息净收入成最大亮点

2026年上半年，天津银行实现营业收入85.00亿元，同比下降3.7%；净利润18.75亿元，同比下降6.6%。放之上市银行来看，这份业绩表现并不亮眼。同花顺iFinD数据显示，国内57家上市银行（含H股）中，仅有5家银行上半年实现营收净利润双降，天津银行就是其中之一。

来源：企业预警通

拆解来看，上半年，天津银行净利息收入达到63.62亿元，同比增长7.4%；净息差1.49%，同比提升0.02个百分点。2026年上半年，全国商业银行二季度净息差均值为1.41%，天津银行净息差高于行业均值，且已释放企稳信号。

驱动力来自负债端的“降本增效”。报告期内，该行付息负债付息率降至1.82%，同比下降39个基点；存款平均付息率1.87%，同比下降37个基点；同业负债付息率1.76%，同比下降43个基点。

三项负债成本全线大幅压降，直接对冲了资产端收益率的下行压力，尽管生息资产平均收益率同比下降42个基点至3.35%，但负债成本的更快下降使得息差反而扩大。

但问题在于，这种“负债成本驱动型”的息差改善，本质上是一种防守型策略。压降存款付息率固然能短期美化息差，但存款定期化趋势未改，居民储蓄意愿依然偏强，进一步压降的空间有限。一旦负债成本触底，而资产端收益率继续下行，息差将面临双向挤压。

非息收入“拖后腿”

营收失速的真正原因

传统信贷业务走强，利润为何不升反降？问题出在非息收入。

上半年，天津银行非息收入总额21.38亿元，较上年同期的29.05亿元减少7.67亿元，同比大幅下降26.4%；非息收入占总经营收入的比重从去年同期的32.9%降至25.2%，一年之内下降约7.7个百分点。

来源：企业预警通

分项来看，几乎每一项都在收缩：

手续费及佣金净收入7.20亿元，同比下降8.8%。其中，手续费及佣金收入8.18亿元，较上年同期的10.89亿元下降24.9%；手续费及佣金支出0.98亿元，较上年同期的3.00亿元大幅减少67.3%。收入降幅大于支出降幅，净收入仍少了约0.69亿元。

投资收益11.58亿元，同比下降8.6%。上年同期为12.67亿元，减少约1.09亿元。该行解释为主动调整投资结构，减少了以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具投资，以降低市场波动对利润表的冲击。

交易净损益2.34亿元，同比下降67.1%。 这是非息收入中降幅最大的分项，上年同期为7.11亿元，一年之内缩水近三分之二。该行将原因归结为“市场波动影响”。交易净损益本身波动性较大，但近七成的降幅意味着这部分收入短期内几乎失去支撑作用。

净利息收入同比增加了约4.4亿元，但非息收入的塌方几乎抵消了这一增量的大部分，这正是天津银行“息差改善却营收下滑”的直接原因。

这也折射出一个更深层的问题：当一家银行越来越依赖传统的存贷利差来支撑收入时，它的收入结构其实是在“退化”。利率市场化的长期趋势决定了，息差不可能永远逆势走阔，如果没有中间业务的第二增长曲线，一旦息差见顶回落，营收压力将更加陡峭。

不良贷款率抬头

年内频收监管罚单

营收承压之外，资产质量同样值得关注。截至6月末，天津银行不良贷款率1.77%，较上年末上升0.07个百分点，不良有所抬头。同花顺iFinD数据显示，天津银行的不良贷款率在57家上市银行中位居第8位，仅次于哈尔滨银行、盛京银行、广州农商行、东莞农商行、郑州银行、贵阳银行、兰州银行。拨备覆盖率170.23%，较上年末下降1.33个百分点，资产安全垫削弱。

来源：企业预警通

值得注意的是，关注类贷款占比也从年初进一步升至4.01%。关注类贷款是不良贷款的“蓄水池”，这个指标的持续上行，预示着未来不良生成的压力尚未见顶。

个人贷款不良率飙升至5.77%，较上年末增加1.13个百分点。个人贷款总额降至661.8亿元，较上年末下降17.3%。存量风险的出清速度赶不上新增暴露的速度。

来源：天津银行半年报

对公端，制造业贷款不良率从上年末的5.21%增至8.84%，上升3.63个百分点，制造业不良贷款已占公司客户不良贷款总额的29.8%。

来源：天津银行半年报

业绩承压的同时，合规问题也在密集暴露。

据不完全统计，2026年以来，天津银行及其分支机构6次受到监管处罚。2026年5月，总行因贷款“三查”不尽职、员工管理不到位及员工从事违法活动等多项违规，被罚款90万元，一名责任人被禁止从事银行业工作12年。7月，成都分行因违反账户管理规定被罚379.84万元，四名相关责任人合计被追加罚款28万元，成为近半年单笔最大罚单。9月，济南分行因违反信用信息提供相关管理规定被罚98万元。

来源：中国人民银行官网

短短数月，违规场景横跨信贷管理、系统运维、账户管理、征信服务等多个领域，涉及总行及成都、济南等异地核心分支机构。

对天津银行而言，万亿不是终点，营收净利润能否止跌、不良是否见顶、中间业务能否重建，才是接下来更关键的考题。

（大众新闻·风口财经记者 王雪）

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